Ból związany z późnymi stopami procentowymi dla niektórych nabywców domów ma złagodzić się przed świętami Bożego Narodzenia

Aird powiedział, że opóźnienie może mieć wpływ makroekonomiczny.

„Istnieje luka między zmianami stopy płynności a ich wpływem na miesięczne przepływy pieniężne kredytobiorców z tytułu kredytów hipotecznych o zmiennym oprocentowaniu” – powiedział.

W CBA np. do grudnia wpływ zapowiedzianej już podwyżki stóp procentowych na miesięczne przepływy pieniężne posiadaczy kredytów hipotecznych z tytułu kredytów o zmiennym oprocentowaniu będzie czterokrotny wzrost w porównaniu z lipcem.

„W związku z tym istnieje silny powód, aby spowolnić tempo podwyżek stóp, ponieważ spodziewamy się znacznego spowolnienia wzrostu konsumpcji, ponieważ opóźniony efekt wyższych stóp procentowych dotyka wiele gospodarstw domowych”.

Rynki finansowe spodziewają się, że oficjalna stopa pieniężna osiągnie szczyt na poziomie 3,6 procent do marca, a następnie spadnie do Bożego Narodzenia 2023 roku.

Zarząd RBA odbędzie sześć spotkań od teraz do marca. Aby osiągnąć 3,6 procent, musiałby podnieść stawkę gotówkową o pół punktu procentowego na jednym spotkaniu, a następnie o ćwierć punktu procentowego na każdym innym spotkaniu.

Byłaby to najszybsza i najbardziej agresywna podwyżka stóp od czasu przed recesją 1990-1991, kiedy bank miał stopy procentowe na poziomie 17,5 proc.

Aird, który był jednym z pierwszych ekonomistów, który doradził RBA, że zacznie zacieśniać politykę pieniężną w 2022 roku, uważa, że ​​bank centralny – który podniósł stopy procentowe o pół punktu procentowego na trzech ostatnich posiedzeniach – może spowolnić wzrosty do ćwierć punktu procentowego.

Powiedział, że oficjalne stopy procentowe prawdopodobnie osiągną szczyt na poziomie 2,6 procent, zanim RBA obniży je w drugiej połowie przyszłego roku, i przewidział łączny spadek wskaźnika płynności o pół punktu procentowego w tym czasie.

Dane Narodowego Banku Australii wskazują, że połączenie wyższych stóp procentowych i inflacji zaczyna boleć.

Ładowanie

Jego miara trudności finansowych pokazała, że ​​odsetek Australijczyków zmagających się z kosztami życia gwałtownie wzrósł do 35 procent w kwartale czerwcowym. W marcu był to najniższy wynik ankiety wynoszący 29 procent.

Trudności są szeroko rozpowszechnione w Australii Zachodniej i wynoszą 43 procent, a od początku zeszłego roku nasila się w tym stanie. Inflacja w Perth osiągnęła najwyższy poziom w całym kraju i wyniosła 7,4 proc.

Największy wzrost trudności nastąpił w NSW i ACT, gdzie skoczyły z 26 do 38 procent.

Podczas gdy większość klientów banku była w dobrej kondycji finansowej, pojawiły się pewne obawy, powiedziała Rachel Slade, dyrektor wykonawczy Grupy Bankowości Osobistej NAB.

„Siedemdziesiąt procent klientów NAB kontynuuje spłatę kredytów mieszkaniowych, ale wiemy, że są ludzie, którzy odczuwają presję zwiększonych kosztów życia” – powiedziała.

Wyjdź poza szum polityki federalnej dzięki wiadomościom, opiniom i analizom ekspertów od Jacqueline Malley. Subskrybenci mogą zapisać się do cotygodniowego biuletynu Inside Politics tutaj.